隔夜80%利润，港交所登记制侵袭，周小结股239

下周一，港交所开始执行登记制新规，整个香港交易所新老公司股票进入20%涨跌幅时代。

由10%变更成20%，很多人计算各种无限大利润，比如跌停购入，涨停的话就是50%收入，算法就是：假设记得某证券收盘价价10元，跌停是8元，涨停是12元，那么8元套现，股价涨停的话就是12元-8元=4元，相同8元成本，就是赚50%。

全然，如果12元买进，交易日跌停，那么就是12元-8元=4元，相异12元成本就是：亏33%。

这是将当天买卖的盈亏情况，那么在T+1制度下，隔天报价会经常出现什么情形呢？

举例，昨日在个股价格出售某投资人10元，今日散户涨停，售出，盘中跌停回购，股票涨停，那么盈利是多少呢？

涨停销售后是12元，然后8元购入12元收盘价，与翌日套现盈余是相等的，即50%获利，也就是说12元的50%等于6元，那么最后股价实际的估值是12元+6元=18元，18元-10元=8元，互换昨晚的营业额是80%的利润。

这里是没有计算各种费用，费用其实比较小，可以忽略不计。

必定，操作者反向了，会消失什么情况呢？夜场跌停，在跌停瞬间出货，然后股份涨停，在涨停瞬间买进，交易日跌停。

本公司跌停热卖股价变成8元，12元出售跌到8元，亏蚀33.3%，即剩余总资产是8元*66.7%=5.34元，完全相同今晚10元的股票，赤字46.6%，约等于47%。

汇总一下就是：当晚融资仅次于收入50%，最主要负债33%，当天理想现金最大者盈利80%，当日糟糕交易系统最小经营不善47%。

看起来倒闭的盈余率比利润的获利率小，似乎机会要比风险大很多的，其实不然，做投资者必须降低后撤率，只有保证小亏或者不亏才能完成持续收益，才能取得一个又一个胜利。

不要小看33%和47%的奔袭率，这种事情如果一旦发生，尤其是47%的这种情况发生，一天的功夫，你手里的10万元，立刻就变成了5万3千元，如果发生两次，就只剩下2.8万元。

如果2.8万想回到10万，需要两次以上临界值加载80%的利润，2.8*1.8*1.8=9万，两次临界点操控还亏蚀10%。两次失误需要两次以上的成功才能回本，所以，看上去有利的情况，实则是不利的。

申请制放宽以后，消费市场上的震荡将会加大，这样就会造成以前在美国市场越能赚钱的人，在以后的商品越能赚钱，是非，以前在市场需求上越能亏钱的人，在以后的零售商亏的会更多更快。

所以，一定要衡量自己的买卖水平，在10%的消费市场都不能长期持续获利，在20%的美国市场一定不会业绩，且亏的更快更多。

有人说，我不做香港联合交易所，对不起，在不久的将来，全商品会完成登记注册制，不仅仅上交所，主板，中小板等等，一概亦会转化成申请人制。

关于持有人制的一些涨跌幅就唠叨这些，小结一下本周配置。

本周前两天实现正收入，周四再次出现了失误，连续两天浮现赤字，周五随着市场需求反弹获得正盈利。总体全周盈余基本是持平，白做一周。

过早的进入零售商，使得主体报价变得被动，这也验证出：消费市场不好的时候，进场赢的概率非常小。

周五后来发现不当了美国市场，立刻调整融资方针，由出现异常买卖停现金手段立刻演化成内循环拯救战略，即：通过对持仓个股的连续调整，让获利基本保持平稳一下，没有产生大幅度下跌的态势。

经常看我文章的朋友会发现，周二此后，我就开始进入连续操纵策略性，这个解决方案与持续性操作者截然相反，是在战略上注意到错误便，力求通过战术的调整稳定估值，稳定心态，以图商品原因经常出现改观不久扳会利润曲线。

其实适度加载手法是很多的，间歇买卖停方针只是其中一种，我大致有6-8种手段来应对市场需求的变化，不同时期战略之间会消失不断的转化，如果只有一种策略性，那是无法适应零售商的涨落的。

而均分仓位是解决方案变动的有利法则，如果单一公司股票全仓的话，那只有坐以待毙，丝毫没有反击的可能。

另外，我的交易系统系统里面，有十个安全阀，在选股，仓位，判市，自救，监测等等多方面保证营业额的衰减稳定，力求最小化。

系统却是繁杂，似乎很难理解，但是一旦这些都形成了思维习惯，其实并不是很难的事情，核心重点是应变能力和执行能力。

好吧，本周没有收入，下周随着深圳证券交易所登记制的来临，期待盈利再创新高！

【温馨提示：本文内容是个人操控日记，均不构成投资建议。据此配置，风险自负】